谈到比特币，“低买高卖”的简单策略很常见。然而，其实还有另一种方法，即“卖空”交易，即先以高价卖出，然后“以低价买回”。卖空是一种交易方法，其目的是在确定价格下跌的可能性很大时，先以较高的价格卖出资产，然后在价格下跌时以较低的价格买回，以获取利润、未来。
在比特币等加密资产市场中，由于价格波动较大，卖空交易可以获得高额利润。然而，它也伴随着巨大的风险。如果价格上涨超过预期，您的损失可能会增加。近年来，许多加密资产已从历史高点大幅下跌，使得卖空成为一个有吸引力的选择。然而，卖空交易绝非易事。如果您在没有足够的知识和经验的情况下这样做，您可能会蒙受巨大的损失。那么这次我就来详细讲解一下关于卖空比特币的事情。
接下来就让文姐带您看看本篇引索有没有您想了解的内容吧~
目录
- 什么是加密资产（虚拟货币）卖空？
- 比特币卖空交易机制
- 卖空加密资产（虚拟货币）的优势
- 如何卖空加密资产（虚拟货币）：6个例子
- 卖空加密资产（虚拟货币）的工具
- 技术分析
- 情绪分析
- 基本面分析
- 加密资产（虚拟货币）卖空：获胜的基础知识和注意事项
01什么是加密资产（虚拟货币）卖空？
卖空比特币是一种旨在通过以特定价格（市价或限价）卖出比特币，然后以较低价格买回来获利的交易方式。这是对传统“低买高卖”概念的逆转。卖空是交易者预计比特币价格下跌但仍想获利时使用的一种投资策略。此外，卖空也是传统资产市场常见的投资方式。它的受欢迎可能是由于加密资产市场的高波动性。
简而言之，波动性越高，卖空的机会就越多。
02比特币卖空交易机制
卖空作为一种投资原则也适用于比特币。它适用于所有可交易资产。然而，由于本次讨论的重点是加密资产，而 BTC 是最主要的加密资产，因此本次讨论需要进一步阐述。
如果想要卖空比特币，首先需要从相关平台借入BTC来开空仓。在这种情况下，债务称为“保证金”。一旦您借到了比特币，请考虑以一定的价格出售它，然后再买回来以平仓并从收益中获利。
- 您不能卖空您拥有的资产。如果这样做，您将只是“出售”并失去在价格下跌时回购的机会。因此，大多数卖空都需要某种债务。
- 您可以在多个交易所和经纪商平台上开设账户，并查看您可以借入多少比特币。但是，您需要记住，债务需要抵押品并产生利息。
- 但是，如果您不想直接买卖 BTC，您也可以使用衍生品来卖空它。稍后会详细介绍这一点。
03卖空加密资产（虚拟货币）的优势
比特币卖空是一种旨在通过预期比特币价格下跌来获利的交易方法，但了解其优点和缺点很重要。
对冲未实现损失（减少损失）
如果比特币处于下跌趋势，对于中长期持有者来说将是一个艰难的处境。如果您需要资金，您可能会被迫冒着赔钱的风险出售您的比特币。然而，在这种情况下，卖空可以用作对冲（减轻）未实现损失的一种手段。通过持有空头头寸，您可以抵消价格下跌造成的损失。
利用波动性赚取利润
比特币波动率指数
市场波动（价格波动的幅度）不一定是坏事。通过磨练你的交易技巧，你可以通过在比特币价格下跌时买入、在比特币价格上涨时卖出来获利。卖空交易也是一种利用波动性获利的方法。然而，为了成功卖空，你需要能够完美地解读市场时机，这使得卖空变得更加困难。
对适当价格形成的贡献
尽管我们意识到其中涉及的风险，但卖空交易也可以起到纠正过度上涨的市场的作用。卖空（卖家）通过增加需求来增加比特币的供应，从而降低价格并将其引导至适当的水平。虽然卖空可以获利，但它也为投资者创造了以公平价格购买比特币的机会。
可以用少量资金进行交易
无需准备大量资金即可进行比特币卖空交易。根据交易所的不同，最大杠杆为 2 倍、3 倍，甚至 5 倍。无论市场状况如何，杠杆都可以让您增加利润。
卖空加密资产（虚拟货币）：产生的风险
卖空加密资产（虚拟货币）是抵御熊市逆风的有效技术。然而，在开始交易之前，您还必须考虑一些风险。
无限的损失风险
在正常交易中，如果您购买资产然后出售，您的损失将被限制在一定金额内。例如，假设您以 180,000 美元购买了 1 个比特币，然后价格下跌了 10,000 美元，降至 170,000 美元。本案的损失为10,000美元。
然而，卖空交易可能会导致无限的损失。这是因为在卖空交易中，您使用自己的资产（比特币）借入更多资金并执行交易。
作为这个想法的一个例子，让我们以 180,000 美元的价格出售 5 个比特币，其中 1 个比特币作为抵押品，并使用 5 倍杠杆。如果比特币的价格在几天内飙升并达到 30,000 美元，您的损失将是 5 个比特币 × (30,000 美元 – 18,000 美元) = 60,000 美元，使您的损失比您最初的预期更大。这称为无上限损失风险。
保证金利息
如上所述，杠杆并不是交易所或证券公司会借给你的东西。根据平台的不同，您可能需要按小时或按天支付借入的比特币的保证金利息。
您持有空头头寸的时间越长，您的累积保证金利息就会增加得越多。
04如何卖空加密资产（虚拟货币）：6个例子
现在您已经了解了做空比特币的吸引力和风险，让我们来看看实际实施这种投资方法的具体方法。
比特币卖空方式①：杠杆交易
也许最常见的卖空交易方法是“保证金交易”。交易者从证券公司借入比特币，出售借来的比特币，然后在价格下跌时买回。利润是通过销售价格和回购价格之间的差额赚取的。保证金交易也适用于其他数字资产，而且很简单。
如何卖空比特币②：期货市场
如果您不想直接交易比特币，也可以利用“期货市场”进行卖空交易。期货市场是在未来特定日期以设定价格买卖资产的合约。买方和卖方签订合同，在截止日期到来时，房产将被交付。
如果您预计比特币价格会下跌，请输入“卖出”期货合约。如果比特币价格下跌，您可以通过买回更便宜的比特币并按照合约确定的价格（结算价）出售给对方来获利。
但是，您需要小心，因为如果价格上涨，您将需要购买更昂贵的比特币。由于存在累积损失的可能性，因此需要谨慎判断。
比特币卖空方式③：二元期权交易
期货市场需要合约，但在二元期权交易中，您可以通过合约卖空比特币，而无需承担任何义务。二元期权是通过预测资产（在本例中为比特币）的未来价格进行交易的衍生产品。
有一个预先确定的“执行价格”，您通过预测您是否会在未来某个日期购买或出售比特币来进行交易。以低价买入比特币的权利的合约称为“看涨期权”，以高价买入卖出比特币的权利的合约称为“看跌期权”。
如何做空比特币④：反向ETP
常规“ETP（交易所交易产品）”是一种称为“多头”的投资产品，旨在购买资产。另一方面，“反向 ETP”是一种与比特币价格走势相反的产品，与常规 ETP 不同。换句话说，如果比特币价格下跌，反向ETP的价值就会上涨。
比特币卖空方式⑤：比特币CFD
“CFD（差价合约）”是一种类似于期货交易的衍生产品。交易不是实际买卖资产，而是通过预测一段时间后比特币开盘价和收盘价之间的差异来进行。每份合约都有开盘价和收盘价，它们之间的差额就是您的利润。比特币差价合约涉及使用另一种加密货币或法定货币交易比特币的价格。
比特币卖空方法⑥：标准卖空仓位
还有一种方法可以按原样出售您在交易所或钱包中持有的比特币。但是，您可能需要下新的卖单或转移到新的钱包。如果你只是出售你拥有的比特币，看起来可能与正常的买卖交易没有太大区别。
这种方法的优点是，与保证金交易不同，您无需支付利息。
05卖空加密资产（虚拟货币）的工具
现在您已经了解了卖空交易的优点、缺点和方法，让我们来看看磨练“先卖/后买”技能的重要工具。
06技术分析
卖空交易的关键是把握市场时机。为此，您需要磨练图表分析技能。分析过去的价格走势、通过组合指标预测趋势以及从烛台图表模式中寻找卖出时机是识别低价和下达卖单的基础。
一些有用的图表分析工具包括：
RSI（相对强度指数）
RSI：交易视图
RSI（相对强弱指数）是一种标准动量指标，有助于确定各种加密资产（而不仅仅是比特币）的趋势逆转。如果即使比特币价格继续上涨，RSI 仍在下降，则表明价格可能会下跌。 RSI 还可以帮助确定加密资产是否超买或超卖。
布林线
指数图 — 布林线
布林线是一种根据比特币在一定时期内最高和最低价格的标准差来可视化波动性的方法。当布林线上下限收窄时，可以解读为短期价格波动可能发生的信号，但并不表明方向。
移动平均线
移动平均线
移动平均线 (MA) 是一种平滑一段时间内价格数据以使趋势更容易看出的工具。有简单移动平均线和指数移动平均线可以帮助您了解价格变动。此外，移动平均线的交叉通常被用作趋势反转的标志。
标准差
比特币市场波动性很大，因此能够预测价格走势的工具非常重要。标准差是一种有助于预测未来价格走势的指标。做空交易时，您可以通过使用标准差设置止损单来管理风险。
平均ADX
加密资产（虚拟货币）ADX
ADX（平均方向指数）是分析趋势强度的指标。它对于降低卖空交易的风险特别有用，并允许您确定进入卖空头寸的最佳时间。
ADX 可在 TradingView 和 Cryptowat.ch 等平台上使用。
07情绪分析
比特币恐惧和贪婪指数
除了价格波动之外，市场情绪也是卖空交易的重要因素。情绪分析使用数据可视化、客户分析、社交媒体趋势等来了解市场的整体情绪。
比特币市场情绪分析的最佳指标是比特币恐惧和贪婪指数。
基本面分析
除了情绪分析之外，基本面分析也是一个重要指标。基本面分析是确定加密资产未来潜力和真实价值的分析方法。
具体来说，我们分析最新的全球新闻、交易量、交易活动、供需变化、轮盘周期等。通过分析这些因素，您可以判断加密资产的未来潜力以及当前价格是否合适。
例如，如果BTC交易所流入量增加，但技术指标显示出看跌迹象，那么卖空BTC可能是一个可行的策略。
08加密资产（虚拟货币）卖空：获胜的基础知识和注意事项
卖空比特币是一种以一定价格卖出比特币，然后在价格下跌时买回的交易方式。通常，订单是“低买高卖”，但卖空则相反。
卖空比特币并不是轻松赚钱的灵丹妙药。杠杆交易在增加利润的同时，也增加了风险。在交易之前了解陷阱很重要。
此外，卖空比特币等不一定有“正确”或“错误的方式”。杠杆交易和直接卖空资产很常见，但您需要更多经验才能尝试期货和期权交易。
首先，了解这里解释的基本框架，并了解有关卖空比特币的更多信息。无论您选择哪种方法，在投资或交易时，请务必在您的损失承受范围内进行。
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郑重声明：本文版权归原作者所有，转载文章仅为传播更多信息之目的，如作者信息标记有误，请第一时间联系我们修改或删除，多谢。
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